ระวังการดึง QE กลับ

ตอนนี้ Set กำลังพักฐานลงมานะครับ ตราบใดก็ตามที่ มันไม่ลงมาต่ำกว่า 1,600 จุด ให้หาจังหวะเข้าซื้อสะสมหุ้น แต่.. หากเกิดมันลงทะลุ 1,600 จุดลงมา จะถือว่า เกิดการ fail ขึ้น ก็จะต้อง cut loss นะครับ เพราะแสดงว่า สัญญานซื้อที่เกิดขึ้น จะเป็นสัญญานหลอก

ok.. เรามาว่ากันที่ดาวโจรก่อน… สัปดาห์ที่ผ่านมา มีเรื่องน่าสังเกตุ เรื่องหนึ่งคือ มีกรรมการของ FED รายหนึ่ง ออกมาพึมพัมเรื่องการดึง QE กลับ ซึ่งตอนนี้ ตลาดยังไม่ได้ตอบสนองกับการพึมพัมดังกล่าว แต่ผมคิดว่า น่าจับตามอง เพราะในอนาคตเรื่องนี้ อาจมีผลปุ๊ปปั๊ป ขึ้นมาเมื่อไรก็ได้ครับ สาเหตุเพราะ

  1. ในเวลานี้มีเงิน QE ที่ประเทศใหญ่ๆ อัดเข้ามาในระบบถึง 10 ล้าน ล้าน ดอลล่าร์ ย้ำว่า 10 ล้าน ล้าน นะครับ
  2. พอพิมพ์แบ๊งค์กงเต็ก ออกมาแล้ว ก็เอาไปซื้อสินทรัพย์เสี่ยงทั่วโลก ทำให้เกิดฟองสบู่ ในเวลานี้ ราคาบ้าน US ตอนนี้สูงกว่าตอนวิกฤตซับไพรมส์ แล้วนะครับ
  3. การบริโภคของ US ขึ้นสูง ซึ่งจะทำให้เงินเฟ้อตามมา
  4. การจ้างงานของ US สูงขึ้น ซึ่งแสดงถึงการฟื้นตัวของเศรษฐกิจ
  5. การอัดเงินเข้ากระตุ้นเศรษฐกิจจำนวนมากของ ไบเดน

สิ่งเหล่านี้ อาจทำให้ FED ต้องดึง QE กลับ และ ขึ้นดอกเบี้ย เร็วขึ้น ซึ่งไม่รู้ว่า จะทำเมื่อไร แต่การที่ กรรมการ FED บางราย เริ่มออกมาพึมพัม เรื่องนี้ นับว่า เป็นเรื่องที่ต้องจับตามองอย่างยิ่งครับ ซึ่งหากเกิดขึ้น ตลาดดาวโจร น่าจะปรับตัวลงในที่สุด และสิ่งที่ต้องสังเกตุให้ดีคือ ตอนนี้ CAPE P/E นั้น สูงเป็นอันดับ 2 เท่าที่เคยมีมานะครับ

สูงสุดคือตอนฟองสบู่ดอทคอมแตก ตอนนี้ อยู่ที่ อันดับ 2 ครับ ในเวลานี้ CAPE P/E นั้น สูงกว่าตอนเกิด The Great Depression แล้วนะครับ

สิ่งสุดท้าย ที่เป็นดัชนีชี้วัดได้อย่างหนึ่งคือ การที่ตลาดหุ้นคึกคัก และ มีเม่าหน้าใหม่ เข้ามาเป็นจำนวนมหาศาล เพราะไม่รู้จะเอาเงินไปทำอะไรดี ดังนั้น ก็จะเอาเงินมาซื้อหุ้นไปเรื่อยๆ ในทุกๆครั้งที่ตลาดหุ้น crash ครั้งใหญ่ สภาพมันมักจะเป็นไปแบบนี้เสมอ… ทุกคนมีความสุข ทุกคนมีความกล้าอย่างยิ่ง… แล้วจู่ๆ.. วันหนึ่ง… ก็… โครม !

เอาละ นั่นเป็นการสรุปภาพใหญ่ ในสายตาผมที่มองว่า ประเด็นการดึง QE กลับนั้น เป็นประเด็นที่น่าห่วงที่สุด ซึ่งจะเกิดเนื่องจากเงินเฟ้อ การขึ้นดอกเบี้ย เรื่อง Bond yield.. blah blah blah.. ก็จำไว้ว่า ให้ระวังไว้ละกัน จะเกิดขึ้นเมื่อไร ผมไม่รู้หรอกครับ แต่อย่างที่ บ่นๆมาเรื่อยๆว่า น่ากลัวมั่กๆครับ

กลับมาดูกราฟ…. ดาวโจรตอนนี้ สั้นกำลังจะขึ้น ระยะกลาง sideway ระยะยาว เป็นขึ้นครับ
แนวรับสำคัญคือ 33,200 จุดครับ หากลงต่ำกว่านี้ ต้องระวังทันที สำหรับในเวลานี้ ยังไม่มีอะไรบอกว่า มันจะลงครับ ส่วนสัญญานเตือน มันก็เตือนแล้ว เตือนอีก แต่แล้วก็โดนหักหน้าไปทุกครั้ง จนผมเลิกดูสัญญานเตือนไปแล้วครับ เพราะตราบใดที่ QE ยังอยู่ มันก็จะขึ้นไปเรื่อยๆของมันแบบนี้แหละครับ และ บอกจริงๆ การลงครั้งหน้า อาจจะลงโดยที่กราฟไม่สามารถบอกได้ล่วงหน้า หรือ ส่งสัญญานขาย ให้เราเห็นก่อนก็ได้ เพราะมันอาจจะลงแบบที่ว่า… เช้าวันหนึ่ง… เปิดมาก็ โครม ! เลย

สำหรับ Set ตอนนี้กำลังพักฐานอยู่ หลังเกิดสัญญานซื้อ แนวรับสำคัญคือ 1,600 ซึ่งหากหลุด แสดงว่า Fail เมื่อวาน กองทุนขายนะครับ ทำให้ภาพรวม กองทุนยังเป็นขายอยู่ ไม่ได้ซื้อ จริงๆแล้ว หากกองทุนลุยซื้อเมื่อวานอีกวัน ภาพรวมของกองทุน จะกลายเป็นซื้อทันที

หรั่ง ซื้อเล็กน้อยครับ แต่ภาพรวมยังเป็นขาย และ เม่าซื้อ ภาพรวม เม่ายังเป็นคนเดียวที่ซื้อในตลาดตอนนี้ ก็อย่างที่บอกครับ มีเม่าหน้าใหม่ ใสๆ ซิงๆ เข้ามาในตลาดเยอะ และ เม่่าเหล่านี้ ยังไม่เคยเจอวิกฤตตลาดหุ้น ว่า เป็นอย่างไร ? และจะไม่เข้าใจอะไรเลย

หากตลาดสามารถขึ้นไปได้ โดยที่ไม่ fail เสียก่อน เรายังพอมีเวลา และ ช่องว่าง ที่จะให้ Set ขึ้นไปได้มากทีเดียวครับ เพราะกว่าที่เรื่อง QE จะระเบิดขึ้น คงไม่ใช่เร็วๆนี้ อาจจะเป็นปลายไตรมาส 3 หรือในช่วงไตรมาส 4 หรือ ต้นปีหน้า ดังนั้น ก็เล่นตามตลาดไปก่อนครับ เพียงแต่ตั้ง stop loss ไว้ให้ดีๆ เพราะเราต้องมี safety stop ไว้เสมอ สัญญาน confirm การขึ้นคือ ในอาทิตย์หน้า Set สามารถผ่าน 1627 จุดขึ้นไปได้ หาจังหวะค่อยๆช้อนหุ้นเก็บไว้ตามแนวรับ แถวๆ 1,600 จุดครับ เท่าที่ดูผมคิดว่า Set จะวิ่งขึ้นไปได้เยอะในเที่ยวนี้ครับ (หากไม่ fail เสียก่อน)

ทองคำ.. ยังคงขึ้นต่อไประยะสั้นพักฐานบ้าง แต่ภาพรวมเป็นขึัน ดังนั้น Hold
Bitcoin ลงครับ และ จะลงไปเรื่อยๆก่อน รอดูไปเรื่อยๆ อย่าซื้อ…

ขอให้โชคดี และ ลงทุนกันอย่างมีสติ ครับ อย่ากลัวจนไม่กล้าทำอะไร และ อย่ากล้าจน.. ไร้สติ ครับ